В природе ладанное дерево произрастает преимущественно в Юго-Восточной Аравии и на сухих горных склонах в Сомали.

Для добывания сырья на стволах делаются надрезы, из древесины вытекает затвердевающая камедесмола. Сырье высшего качества состоит из отдельных сухих прозрачных светло-желтых слезок; худшие сорта — из темной слипшейся неравномерной смолистой массы с более светлыми вкраплениями. В зависимости от сорта ладан (сырье) содержит до 70 % смолы, до 8 % эфирного масла и более 30 % камеди. В состав эфирного масла входят дипентен, камфен, фелландрен и другие терпены. Смола состоит преимущественно из тритерпеновых кислот. Камедь по строению сходна с гуммиарабиком.

Ладан издавна применялся для окуривания помещений в качестве действенного антисептика и (в эмульсиях) при катарах дыхательных путей.

Ладан является древнейшим благовонием, применяющимся наравне с миррой в различных религиозных обрядах.